利用景氣燈號配置股票和債券：實現動態資產配置的策略

在投資中，合理配置股票和債券可以幫助投資者實現風險與回報的平衡。景氣燈號是一個有用的指標，它可以反映經濟狀況，幫助投資者做出更明智的資產配置決策。本文將分享如何利用景氣燈號在不同的經濟狀況下調整股票和債券的配置比例。

景氣燈號的概念

景氣燈號通常分為五個顏色：紅燈、黃紅燈、綠燈、黃藍燈和藍燈，分別代表不同的經濟狀況：

• 紅燈：經濟過熱
• 黃紅燈：經濟成長穩定
• 綠燈：經濟健康穩定
• 黃藍燈：經濟增長放緩
• 藍燈：經濟疲軟或衰退

燈號可至國發會查詢：https://index.ndc.gov.tw/n/zh_tw

資產配置策略

根據景氣燈號調整資產配置：

• 方法一：參考書籍-投資越簡單越好(作者邱沁宜)
  • 282法則：景氣燈號連續兩個月超過28分（不含）時，投資者應該賣出市值型ETF。如果上個月的景氣燈號是29分，而這個月公布的燈號是30分，那麼就是賣出大盤股票ETF的時機。雖然這種方法可能不會讓你在最高點賣出，但通常會在相對高點。
  • 212法則：景氣燈號在歷史最高分的一半以下連續兩個月時，投資者應該買進市值型ETF。上次的最高分是40分，那麼一半以下即為20分以下，連續兩個月低於這一數值時應該開始進場買進。
•  方法二：里歐個人想嘗試的方式
  • 當景氣燈號顯示紅燈時，將股票和債券的比例調整為50:50。由於此時股票已到相對高點，可以將高位階的股票轉至低位階的債券進行避險，從另外一個角度來看，也可達成入袋為安的功能。
  • 黃紅燈、綠燈、黃藍燈個人覺得沒有一定，可依據自己的風險承受能力進行調整，但建議股票的比例不要低於50％，若你是年輕人建議可維持股票比例，因為距離退休時間還長，因此可以承受較大的風險。
  • 當景氣燈號顯示藍燈時，將股票和債券的比例調整為80:20。由於此時股票來到相對低點，未來漲幅大於跌幅，且漲的機率大於跌的機率，因此可以趁勢加大股票的倉位，以捕捉被低估的市值型ETF增長潛力。

結論

利用景氣燈號調整股票和債券的配置比例是一種動態資產配置策略，或許可以幫助你在不同的經濟狀況下實現更大的資產增值。通過在經濟過熱時降低股票配置、在經濟疲軟時增加股票配置，藉此管理風險並提高投資組合的穩定性和增長潛力。該燈號可讓你在投資的路上多一項參考指標。